时间窗口将至 工业4.0主题基金站风口

       金融界网站4月12日讯 受外围股市影响，早盘两市微幅低开。盘初两市小幅走该回补缺口，钢铁表象抢眼，油改概念有所异动，黄金概念股集体大涨，但其他热门题材全面沦陷，创业板下挫近2%领跌两市。午后，沪指继续震荡下行，一度有跳水迹象，但煤炭、银行等协同钢铁保命，沪指回升，但无奈上方抛压沉重，临近14时30分，空方反击，沪指岌岌可危，“两点半定律”眼看就要上演，此时，国家队露出强大实力，迅速拉升券商板块，股指期货被直直救起，两市随之回升，跌幅收窄。但是，由于跷跷板效应，早间涨幅不错的黄金概念伴随大盘回升反而回落，涨幅收窄。

       沪指3000点争夺战已超过半月，目前又到了一个时间窗口期，我们认为此轮反弹大概率尚未结束。如果沪指突破向上，概念题材势必闻风而动，那么，该如何选择题材投资？我们认为近几日处于回调状态的工业4.0概念是不错的选择。

       中国制造2025，是中国政府实施制造强国战略一个个十年的行动纲领。工业4.0概念，是以智能制造为主导的第四次工业革命，将制造业向智能化转型。机器人(行情27.56 -1.61%,买入)产业发展作为中国制造2025重点推进的领域之一，也成为了与德国工业4.0战略对接的落脚点。在景气的行情下，近一月工业4.0指数回升。

       在4月8日召开的中国电子信息博览会上，亚洲智能机器人联盟宣告正式成立。4月11日，工信部印发《智能制造试点示范2016专项行动实施方案》，开启离散型、流程型、网络协同制造、大规模个性化定制、远程运维服务等5种智能制造新模式的试点示范。4月13至15日，“中国制造2025对话德国“工业4.0”大会将在四川德阳举行，国务院总理李克强在8日会见德国外交部长施泰因迈尔时更是力挺“中国制造2025”。

       在政策力挺的背后，是我国机器人产业巨大的市场和发展空间。近年我国工业机器人销量增长迅速，2014年达到5.7万台，全球占比25%，再次成为全球大工业机器人市场。未来，在需求端、供给端和政策的三重因素支撑下，国内工业机器人销量仍将保持强劲增长。有机构预测，国内工业机器人销售额有望达到400亿元以上。
A股市场上，多家上市公司已早早布局智能制造，其中机器人是提供一站式服务的中国机器人领先者；新时达(行情16.99 -2.24%,买入)的业绩维持平稳，并向工业4.0纵深开拓；巨轮智能(行情16.15 -4.44%,买入)间接持有德国欧吉索机床有限公司约43.6%的股权；慈星股份(行情15.99 -0.74%,买入)9日发布机器人新品，签署亿元采购意向协议；亚威股份(行情12.80 -2.22%,买入)拟以1250万欧元购买德国徕斯公司部分机器人技术等。

       巨轮智能：全面加速布局工业4.0产业，拟增持德国欧吉索机床（“OPS公司”），增持之后，公司将持有OPS公司约43.6%股权，实现对其间接控股，OPS公司将成为公司合并报表范围内的子公司。德国OPS公司主要从事工业4.0自动化成套装备及技术、高端数控电火花机、高端立式加工中心等的研发、制造及销售，在欧洲具备较高品牌价值和市场知名度。此外，公司被确定为广东省机器人骨干企业，已拥有机器人核心零部件RV加速器及整机成套技术。

       亚威股份：公司2014年与德国KUKA控股的Reis公司合资成立苏州亚威徕斯机器人，主攻线性机器人与水平多关节机器人本体生产。2015年上半年，线性机器人本体顺利实现样机试制，先期供KUKA、Reis及亚威内部使用，在手订单已累计超过千万，预计2016年批量化投放市场的规模将进一步加大。

       均胜电子(行情36.80 -1.79%,买入)：拟以1430万欧元购买FeintoolInternationalHoldingAG持有的德国IMAAutoMATionAmbergGmbH100%股权和相关知识产权，IMA专注于工业机器人的研发、制造和集成。 　

       在政策、资本的支持下，建议投资者密切关注工业4.0相关主题，抓住该主题投资机会。